DM BOŚ podwyższył wycenę akcji Asbisu do 44,6 zł

Raport wydano przy kursie 37,66 zł.

W ocenie analityków, wyniki finansowe Asbisu za III kw. 2025 roku wskazywały na podtrzymanie wzrostu przychodów i zysków i spodziewają się oni kontynuacji tej ścieżki w następnych kwartałach.

"Asbis utrzymał marże operacyjne na poziomie zbliżonym do ubiegłorocznego za sprawą bardzo mocnej dźwigni operacyjnej (prawie 30 proc. wzrost rdr sprzedaży) pomimo niekorzystnych zmian struktury sprzedaży mocno rozwadniającej marżę zysku brutto na sprzedaży. Oceniamy bieżącą sytuację na rynku jako bardziej przewidywalną z lepszymi perspektywami na nadchodzące miesiące i podwyższamy prognozy finansowe dla spółki oczekując utrzymania dwucyfrowego wzrostu sprzedaży i zysków w IV kw. 2025 roku, a w 2025 roku wzrostu zysku netto o prawie 10 proc. rdr" - napisano w raporcie.

DM BOŚ ocenia, że po podwyższeniu prognoz finansowych i aktualizacji wyceny spółki w horyzoncie 12 miesięcy nadal utrzymuje się dwucyfrowy potencjał wzrostu kursu akcji Asbisu, które są notowane przy ok. 8x P/E i ok. 5x EV/EBITDA na 2026 rok, czyli z odpowiednio ok. 30 proc. i 15 proc. dyskontem wobec porównywalnych spółek.

Pierwsza dystrybucja raportu, którego autorem jest Jakub Viscardi, nastąpiła 20 lutego 2026 r., o godzinie 7.55.

Depesza jest skrótem rekomendacji. W załączniku znajdują się wymagane zastrzeżenia prawne. (PAP Biznes)

doa/ ana/