Grupa Rex Concepts ogłasza zamiar IPO, chce pozyskać z emisji do 560 mln zł (opis)

Jak podano, wpływy z emisji mają zostać przeznaczone na realizację celów strategicznych spółki, w tym na realizację celów głównych, obejmującą finansowanie aktualnego biznesplanu grupy oraz przyspieszenie wzrostu istniejących marek i rynków, a także realizację celów wspierających, na co składają się możliwe działania konsolidacyjne na rynkach CEE, dodanie nowej kategorii produktowej lub nowej marki do portfela grupy lub ekspansję na nowe rynki geograficzne z wykorzystaniem istniejących marek.

Z kolei środki ze sprzedaży akcji pozyskane przez akcjonariusza - firmę Rex Invest CEE S.à r.l., kontrolowaną pośrednio przez McWin Partners - zostaną w całości przeznaczone na realizację działań stabilizacyjnych (o ile działania takie zostaną podjęte).

Jak podano, ewentualne działania stabilizacyjne mogą być prowadzone w odniesieniu do praw do akcji lub akcji spółki w liczbie nie przekraczającej 10 proc. łącznej liczby akcji oferowanych w ramach oferty. W przypadku braku wykorzystania lub niepełnego wykorzystania środków przeznaczonych na działania stabilizacyjne, akcjonariusz sprzedający planuje wykorzystać środki pozyskane z oferty na objęcie akcji nowej emisji spółki, po cenie ustalonej w ofercie, skierowanej wyłącznie do niego, które nastąpi po zakończeniu pierwszej oferty publicznej spółki, w celu odtworzenia stanu posiadania akcjonariusza sprzedającego w kapitale zakładowym spółki do poziomu sprzed rozpoczęcia IPO.

WOOD & Company Financial Services, Oddział w Polsce oraz Pekao Investment Banking będą działać jako Globalni Współkoordynatorzy oraz Współprowadzący Księgę Popytu, a Bank Polska Kasa Opieki – Biuro Maklerskie Pekao oraz Ipopema Securities jako Współprowadzący Księgę Popytu.

Rex Invest CEE zobowiąże się do nieoferowania ani sprzedaży akcji spółki, przez okres 540 dni od daty pierwszego notowania praw do akcji lub akcji spółki, natomiast spółka zobowiąże się do tego przez okres 360 dni.

"Od początku postrzegaliśmy Rex Concepts jako platformę długoterminowego wzrostu i widzimy istotny potencjał do dalszego zwiększania jej skali oraz rentowności. Planowany debiut giełdowy traktujemy jako naturalny krok w rozwoju spółki, który wzmocni jej pozycję rynkową oraz zapewni finansowanie kolejnych, ambitnych planów" – powiedział, cytowany w komunikacie, Henry McGovern, przewodniczący rady nadzorczej Rex Concepts oraz jeden z założycieli McWin Capital Partners.

Rex Concepts jest operatorem sieci restauracji szybkiej obsługi (ang. QSR – Quick Service Restaurants), działającym na rynku polskim, czeskim i rumuńskim

Grupa jest głównym franczyzobiorcą (ang. master franchisee) marek Burger King i Popeyes w Polsce, Czechach i Rumunii.

Na koniec 2025 roku grupa zarządzała 159 lokalami - 65 restauracjami Popeyes (wobec 27 rok wcześniej) oraz 94 restauracjami Burger King (wobec 73 rok wcześniej). W samym 2025 roku grupa otworzyła 59 nowych restauracji (23 restauracje w Polsce, 16 w Czechach oraz 20 w Rumunii). Poza własnymi lokalami, w ramach sieci Burger King na koniec 2025 roku funkcjonowało również 96 restauracji prowadzonych przez niezależnych subfranczyzobiorców.

Jak podała grupa w komunikacie prasowym, zamierza kontynuować dynamiczną trajektorię wzrostu, łącząc ekspansję organiczną na aktualnych rynkach i w ramach posiadanych marek z selektywną ekspansją na nowe rynki, potencjalnymi działaniami w obszarze konsolidacji rynku i wprowadzaniem nowych marek lub formatów.

Planowane jest otwarcie około 70 nowych restauracji w 2026 r. oraz kontynuacja ekspansji na poziomie ponad 80 restauracji rocznie w kolejnych latach w Polsce, Czechach i Rumunii, z celem osiągnięcia liczby około 850 lokalizacji do 2032 roku (z czego ponad 700 restauracji mają stanowić restauracje własne grupy).

W pierwszym kwartale 2026 roku otwartych zostało 12 restauracji, z ok. 70 planowanych na cały 2026 rok: 4 w Polsce, 5 w Czechach oraz 3 w Rumunii.

"Perspektywy branży QSR na rynkach, na których działamy, są bardzo korzystne, a siła nabywcza konsumentów oraz ich zmieniające się preferencje będą napędzać rynek usług gastronomicznych przez kolejne lata. Wierzymy, że przeprowadzenie oferty publicznej i debiut spółki na Giełdzie Papierów Wartościowych pozwoli nam skutecznie wykorzystać możliwości jakie daje rynek publiczny oraz zrealizować ambitne plany, obejmujące rozwój sieci Popeyes i Burger King do około 850 restauracji, w tym ponad 700 restauracji własnych do 2032 roku. Naszym celem jak również rozwijać naszą platformę na nowe rynki Europy Środkowej oraz sukcesywnie powiększać nasze portfolio o nowe marki z sektora restauracji szybkiej obsługi" - powiedział Olgierd Danielewicz, prezes Rex Concepts.

Na koniec 2025 roku grupa Rex Concepts odnotowała 594,6 mln zł przychodów wobec 358,5 mln zł rok wcześniej, co oznacza wzrost rdr o 66 proc. EBITDA wyniosła w 2025 roku 43,4 mln zł wobec 6 tys. zł rok wcześniej. EBITDA na poziomie restauracji (4-wall EBITDA) wzrosła z 61,1 mln zł w 2024 roku do 113,6 mln zł w roku 2025.

Jak podano, Rex Concepts oczekuje w najbliższych latach dynamicznego wzrostu przychodów względem roku 2025 r., który w przeważającej mierze będzie napędzany rozwojem organicznym oraz stabilnym wzrostem sprzedaży porównywalnej.

Wraz z rozwojem sieci restauracji, grupa spodziewa się wzrostu marży operacyjnej dzięki optymalizacji zaopatrzenia, wzrostowi wydajności pracy, zwiększeniu penetracji cyfrowej oraz rozłożeniu kosztów stałych w szerszej bazie przychodów.

Grupa korzysta ze strategicznej współpracy z McWin Capital Partners, wiodącą firmą inwestycyjną specjalizującą się w sektorze gastronomicznym i technologii żywnościowej i spożywczej, będącą poprzez jeden ze swoich podmiotów z grupy, jedynym akcjonariuszem Rex Concepts, a także Restaurant Brands International - globalnym właścicielem marek Burger King i Popeyes. (PAP Biznes)

pel/ gor/