Profil:

XTPL SA
Publikacja: 2024-10-30 12:57

Trigon DM rozpoczął wydawanie rekomendacji dla Gedeon Richter od zalecenia "kupuj"

Analitycy Trigon DM w raporcie z 21 października rozpoczęli wydawanie rekomendacji dla Gedeon Richter od zalecenia "kupuj" i wyznaczenia ceny docelowej akcji spółki na poziomie 13.932 HUF (ok. 148 zł), co implikuje ok. 28 proc. potencjał wzrostu kursu.


"Rozpoczynamy wydawanie rekomendacji dla Gedeon Richter z 12-miesięcznym TP na poziomie 13 932 HUF na akcję (+28 proc. wzrostu). Spółka prezentuje dobre prognozy przychodów na 2024 r. ze względu na rozwój segmentu Women's Health Care (WHC) i płatności licencyjne Vraylar, podczas gdy niedawne transakcje fuzji i przejęć w obszarze leków biotechnologicznych zapewniają znaczny wzrost na najbliższe 2-3 lata" - napisano.

Wskazano, że analitycy oczekują, że znaczące wolne przepływy pieniężne z Vraylar w latach 2024-2028 będą napędzać zarówno rentowność FCF, jak i dywidendę.

Analitycy Trigon DM prognozują rentowność FCF na poziomie 9,6-11,0 proc. w latach 2025-2026 i uważają, że spółka reprezentuje atrakcyjny poziom wyceny EV/EBITDA na lata 24-26 w porównaniu z innymi spółkami farmaceutycznymi w regionie. Dodają, że Richter utrzymuje stały wzrost zysków i trend ten powinien się utrzymać.

Analitycy spodziewali się wzrostu biznesu dzięki szerszej sprzedaży portfela WHC. W ich opinii, zwiększona rentowność w segmencie biotechnologicznym (BIO) stanowi zestaw czynników wspierających wzrost spółki w nadchodzących miesiącach, a stopa dywidendy w latach 2024-2026 na poziomie 6,0-7,2 proc. stanowi dodatkową wartość.

Depesza jest skrótem raportu Trigon DM. Autorem rekomendacji jest Katarzyna Kosiorek i Volodymyr Shkuropat. Pierwsze rozpowszechnienie raportu nastąpiło 21 października, o godzinie 8:30.

W załączniku znajduje się plik z raportem. (PAP Biznes)

gaw/ osz/

© Copyright
Wszelkie materiały (w szczególności depesze agencyjne, zdjęcia, grafiki, filmy) zamieszczone w niniejszym Portalu PAP Biznes chronione są przepisami ustawy z dnia 4 lutego 1994 r. o prawie autorskim i prawach pokrewnych oraz ustawy z dnia 27 lipca 2001 r. o ochronie baz danych. Materiały te mogą być wykorzystywane wyłącznie na postawie stosownych umów licencyjnych. Jakiekolwiek ich wykorzystywanie przez użytkowników Portalu, poza przewidzianymi przez przepisy prawa wyjątkami, w szczególności dozwolonym użytkiem osobistym, bez ważnej umowy licencyjnej jest zabronione.

Waluty

Waluta Kurs Zmiana
1 CHF 4,6959 0,45%
1 EUR 4,3430 -0,09%
1 GBP 5,2240 0,05%
100 JPY 2,7023 0,95%
1 USD 4,1752 1,02%

Powiązane