W 2024 roku był wzrost wartości ofert publicznych przeprowadzonych w Polsce - KNF

"W 2024 roku w porównaniu do lat poprzednich, nastąpiło odbicie pod względem wartości przeprowadzonych ofert publicznych w Polsce. Oprócz pierwszej oferty publicznej Zabka Group miały miejsce również oferty spółek już notowanych na GPW. Ich wartość była znacząco wyższa w porównaniu do poprzednich lat i wyniosła 12,8 mld zł" - napisano w raporcie.

"Liczba przeprowadzonych ofert publicznych akcji w 2024 roku była większa niż w 2023 roku i wyniosła 435" - dodano.

Jak podano, największą ofertą publiczną w Polsce w 2024 roku była oferta sprzedaży akcji istniejących spółki Zabka Group o wartości 6,45 mld zł.

"W 2024 roku pod względem liczby dominowały oferty bezprospektowe, tj. oferty publiczne przeprowadzane bez obowiązku sporządzenia, zatwierdzenia i opublikowania prospektu. Wartościowo stanowiły one 49 proc. ogółu ofert. Największą ofertą prospektową było IPO Zabka Group" - poinformowano.

"Drugą największą ofertą prospektową było SPO spółki Gi Group Poland, której wartość wyniosła ponad 76 mln zł. Była to oferta z prawem poboru dla dotychczasowych akcjonariuszy" - dodano.

Jak wynika z raportu, mimo że w Polsce przeprowadzono największe w tej części Europy IPO spółki Zabka Group to jednak część ofert zostało odwołanych, m.in. ze względu na brak możliwości osiągnięcia satysfakcjonującej ceny sprzedaży (np. Transition Technology MS, Studenac).

"Wartość ofert bezprospektowych w 2024 roku była o 48 proc. wyższa w porównaniu do 2023 roku i wynikała głównie z transakcji sprzedaży akcji spółek notowanych na GPW przez dotychczasowych akcjonariuszy" - podano.

W 2024 roku liczba ofert przeprowadzonych przez polskich emitentów (mających siedzibę na terytorium RP) była większa od ofert podmiotów zagranicznych (228 vs 207). Jednocześnie wartość ofert emitentów zagranicznych stanowiła 54 proc. ogólnej wartości ofert (vs 46 proc. wartości ofert emitentów krajowych).

"Łączna wartość ofert zrealizowanych przez podmioty zagraniczne wyniosła 6,96 mld zł i była ponad 8 razy większa w porównaniu do 2023 roku" - napisano w raporcie.

W 2024 roku do UKNF wpłynęło 19 wniosków o zatwierdzenie prospektu (nie licząc wniosków o zatwierdzenie prospektu funduszy inwestycyjnych zamkniętych).

"KNF zatwierdziła 20 prospektów papierów wartościowych innych niż certyfikaty inwestycyjne oraz wydała 59 decyzji dot. zatwierdzenia suplementów do prospektów. Dla porównania w 2023 roku KNF wydała 30 decyzji dotyczących prospektów i 77 dotyczących suplementów" - poinformowano.

"Spośród zatwierdzonych przez KNF prospektów 11 sporządzonych zostało w związku z ofertą publiczną oraz dopuszczeniem do obrotu na rynku regulowanym dłużnych papierów wartościowych. Z kolei spośród 9 prospektów akcji jeden dotyczył SPO i dopuszczenia do obrotu (Gi Group Poland), 7 dopuszczenia akcji do obrotu na GPW - dodano.

Jak napisano w raporcie, w 2024 roku przeprowadzono 5 ofert publicznych o wartości 17,2 mln zł przy udziale platform crowdfundingowych. Wszystkie oferty były przeprowadzone na platformie Emiteo.

W 2024 roku liczba emitentów akcji notowanych na rynku zorganizowanym zmniejszyła się o 2 spółki.

Wartość rynku obligacji i listów zastawnych wynosiła na koniec 2024 roku 500,5 mld zł.

W 2024 roku banki i spółki przeprowadziły emisje papierów dłużnych o wartości 102,5 mld zł, co oznacza wzrost o 13 proc. w stosunku do 2023 roku.

"Po wyłączeniu obligacji emitowanych przez PFR i BGK wartość pozostałych emisji wyniosła 221 mld zł i w ciągu roku zwiększyła się o 11 proc. Największy wzrost wartości papierów dłużnych nastąpił w grupie banków (38 proc.) oraz w BGK (32 proc.)" - napisano.

"Zadłużenie obligacyjne spółek giełdowych wzrosło o 10 proc., a niegiełdowych spadło o 5 proc. Na koniec 2024 roku papiery dłużne wyemitowało 2,3 tys. emitentów" - dodano.

Jak podano, poza PFR i BGK największy udział w wartości emisji mają obligacje z grupy spółek niegiełdowych – 14 proc.

"Ponad 63 proc. emisji miała wartość do 100 mln zł. Połowa emisji obligacji miała wartość do 35 mln zł" - poinformowano w raporcie.

"W 2024 roku 13 emitentów przeprowadziło 33 publiczne oferty obligacji na podstawie zatwierdzonych prospektów podstawowych o łącznej wartości 1,6 mld zł. Udział emisji przeprowadzonych na podstawie prospektu w ogólnej wartości emisji korporacyjnych przeprowadzonych w 2024 roku wyniósł 1,6 proc." - dodano.

Dominujący udział miały spółki z dwóch branż: deweloperskiej oraz usług finansowych. (PAP Biznes)

gaw/ asa/