Zysk netto Banku Millennium w II kw. '25 wyniósł 331,5 mln zł, powyżej oczekiwań (opis)

Oczekiwania ośmiu biur maklerskich co do zysku netto banku w drugim kwartale 2025 roku wahały się od 238 mln zł do 334 mln zł.

Zysk netto w II kwartale 2025 roku wzrósł 45 proc. rdr i 85 proc. kdk.

W I połowie 2025 roku zysk netto wyniósł 510,7 mln zł, podczas gdy rok wcześniej był na poziomie 356,9 mln zł.

"(...) po pierwszym półroczu 2025 roku jesteśmy na dobrej drodze do realizacji inicjatyw Strategii 2028: Wartość i Wzrost, a także aktywnie monitorowaliśmy kluczowe cele biznesowe i finansowe. Koncentrowaliśmy się na trwałym wzroście w segmencie detalicznym, umacnianiu pozycji banku w segmencie średnich i dużych przedsiębiorstw oraz poprawie rentowności" - powiedział cytowany w komunikacie prezes banku Joao Bras Jorge.

Wyniki banku obciążyły rezerwy na kredyty frankowe. Koszty rezerw na ryzyko prawne z tytułu walutowych kredytów hipotecznych wyniosły w II kwartale 588,8 mln zł. Całkowite kwartalne koszty ujęte w rachunku zysków i strat, związane z portfelem tych kredytów (obejmujące rezerwy na ryzyko prawne, koszty ugód oraz m.in. koszty postępowań sądowych, odsetek ustawowych i zastępstwa procesowego) wzrosły o 13 proc. kdk do 619 mln zł przed opodatkowaniem.

Bank podał, że wyniki w II kwartale były pod wpływem większej niż zwykle liczby istotnych i nadzwyczajnych zdarzeń.

Po stronie pozytywnej, w pozostałych przychodach operacyjnych rozpoznano zysk przed opodatkowaniem w wysokości 28 mln zł ze sprzedaży nieruchomości, a w wyniku na instrumentach finansowych ujęto przeszacowanie udziałów w jednej z inwestycji kapitałowych (55 mln zł).

Z kolei sezonowe rozliczenie z organizacją kartową (37 mln zł) obniżyło koszty administracyjne, natomiast sprzedaż portfela NPL (kredyty gotówkowe i hipoteczne w PLN) obniżyła koszt ryzyka łącznie o 86 mln zł.

Po stronie negatywnej, oprócz kosztów związanych z portfelem kredytów hipotecznych walutowych, rezerwa w wysokości 37 mln zł na koszty związane z ochroną konsumentów obciążyła pozycję pozostałych kosztów operacyjnych, natomiast w kosztach osobowych ujęto dodatkową rezerwę w wysokości 14 mln zł na niewykorzystane urlopy (bank oczekuje, że zostanie ona w dużej mierze rozwiązana do końca 2025 roku).

Wynik odsetkowy banku wyniósł w drugim kwartale 1.448,3 mln zł i był zgodny z oczekiwaniami, konsensus PAP wynosił 1.442,4 mln zł. Wynik ten wzrósł 23 proc. rdr i 2 proc. kdk. Marża odsetkowa spadła do 4,1 proc. z 4,2 proc. kwartał wcześniej.

Wynik z prowizji wyniósł z kolei 188,1 mln zł i także był zgodny z konsensusem (186,8 mln zł). Wynik prowizyjny spadł 1 proc. rdr i wzrósł 3 proc. kdk.

Bank podał, że jego podstawowa działalność operacyjna pozostała solidna i stanowiła główne źródło dobrego wyniku kwartalnego.

"Wzrost portfela kredytowego był umiarkowany (bez zmian kw/kw), jednak dynamika w segmencie korporacyjnym wyraźnie przyspieszyła (+3 proc. kw/kw, +6% r/r), przy czym szczególnie silny wzrost odnotowano w segmencie małych firm" - napisano w raporcie.

"Dla kontrastu, portfel detaliczny wykazał ujemną dynamikę kw/kw i r/r, co było efektem szybkiego spadku portfela kredytów hipotecznych walutowych oraz niskiej sprzedaży nowych kredytów hipotecznych w PLN, która nie zdołała zrównoważyć solidnej sprzedaży kredytów konsumpcyjnych" - dodano.

Podano, że wskaźnik kredyty/depozyty osiągnął nowe minimum na poziomie 61 proc.

Saldo rezerw (bez rezerw na sprawy sporne z tytułu walutowych kredytów hipotecznych) było w drugim kwartale dodatnie i wyniosło 6,1 mln zł. Analitycy ankietowani przez PAP Biznes spodziewali się minus 3,7 mln zł (zawiązania rezerw netto).

Łączny wskaźnik NPL wyniósł 4,2 proc., co odzwierciedla m.in. sprzedaż detalicznych NPL oraz spadek wskaźnika NPL w segmencie detalicznym do 4,3 proc. z 4,5 proc. na koniec marca 2025 r. i dalszą poprawę wskaźnika NPL w segmencie korporacyjnym (do 4,1 proc. z 4,3 proc.).

Koszty ogółem wyniosły 602 mln zł i były 7 proc. wyższe od oczekiwań (561,6 mln zł). Koszty wzrosły 19 proc. rdr i spadły 10 proc. kdk.

Bank podał, że liczba nowych ugód z klientami posiadającymi kredyty walutowe w dalszym ciągu przewyższała liczbę nowych pozwów. Do tej pory zawarto ponad 28 tys. ugód, co stanowi równowartość 46 proc. liczby umów kredytowych aktywnych w momencie pełnego wdrożenia programu ugód.

Napływ nowych spraw sądowych dotyczących kredytów walutowych nadal spowalniał (nieco ponad 1.000 w II kw. 2025 roku wobec średniej kwartalnej z 2024 roku wynoszącej 1.461), liczba aktywnych pozwów przeciwko bankowi dalej malała, a wskaźnik rezerw na ryzyko prawne w relacji do brutto portfela aktywnego przekroczył poziom 142 proc.

Bank poinformował, że zysk netto w II kwartale po wyłączeniu kosztów związanych z kredytami walutowymi wyniósłby 887 mln zł.

Na koniec czerwca 2025 r. łączny współczynnik T1/TCR dla grupy wyniósł odpowiednio 13,8 proc./ 15,6 proc., co oznacza poziomy o 5,0 p.p. i 4,8 p.p. powyżej minimalnych wymogów regulacyjnych. Bank podał, że jego wskaźniki kapitałowe obniżyły się w wyniku wdrożenia regulacyjnych standardów technicznych CRR3. (PAP Biznes)

seb/ gor/